行业新闻

当前位置:摩杰平台注册 > 摩杰娱乐新闻 > 行业新闻 >

私募有不良收益效应:股票策略基金收益最差

作者:佚名 发布时间:2019-02-04 00:08

   这位记者彭华为从广州报道

   2018年,私募对赚钱没有什么好影响。。

   “私人股本基金在2018年遭受了巨大损失。 托管期货策略指数为4。 77 %的正收入排名第一,其次是固定收入战略指数和相对价值战略指数,1。 75 %和1。00 %,这三个战略指数也是唯一有正回报的指数。“刘华友,私人配售网络的研究员,说。

   私募数据显示,其他策略有负回报:股票策略- 16。75 %,事件驱动- 19。8.4 %,综合战略- 6。92 %,投资组合基金- 6。55 %,宏观战略- 4。41 %。

   《21世纪商业先驱报》记者采访了几名基金经理,并表示股票私募在2018年普遍亏损,但展望2019年,市场已经进入底部区域,私募基金的表现也将出现逆转。

   根据中国基金业协会的数据,截至2018年12月底,共有8,989名私募股权基金经理和35,688名私募股权基金,基金规模为2。24万亿元。

   股票策略处于底部。

   2018年,持有股票策略的私募股权基金表现最差。“股票战略指数回报——16。75 %,其中高达87 %的股权战略私募股权基金亏损。“刘华友,私人配售网络的研究员,说。

   根据私募网络的数据,100亿规模股票策略私募基金的平均损失是15。65 %。另一方面,1亿以下的小型私人股本1956注册经理拥有的产品平均表现更差,亏损16。37 %恒耀娱乐主管。数据还显示,去年股票策略的平均回调为23。90 %。

   从2018年的角度来看,a股呈现单边下跌趋势,这是自2008年次贷危机以来的最大跌幅。上海指数、深圳指数、成长型企业市场指数和中小板指数下降了24.5 %。59 %、34 %。42 %、28 %。65 %、37 %。75 %。

   一位持有股票策略的私募股权基金经理表示:“我管理的基金在2018年损失了6 %,但撤出的资金相对较少。“。投资者并不不满,因为整个市场不景气,我们的产品跌幅小于大多数产品。”

   私募股权基金经理表示:“2018年初,我们与满仓有一段时间关系密切。后来,我们发现我们买的越多,跌倒的越多。中美贸易摩擦持续。我们减少了很多位置,有一段时间我们几乎失去了位置。“。最近,股票市场已经触及该地区的较低部分,我们已经将头寸增加到40 %。”

   深圳一家私人股本公司的董事长表示:“2018年,我们公司的产品平均利润为4 %,亏损6 %,利润8 %。“

   “自2018年第四季度以来,我们一直在增加职位,现在职位已经增加到40 %。股权分为两部分,其中70 %是上海50ETF,其余30 %是收据,主要以5G分配。主席说,“我们认为未来整体市场将继续上涨,当个别股票难以把握时,我们将主要经营ETF。”。”

   刘华友表示,根据我们的调查结果,自第四季度以来,私募已经增加了在上海证券交易所50的蓝筹股头寸,尤其是酒类和保险,证券公司也增加了头寸。

   在股票策略大量亏损的情况下,一些私募也获得了不错的回报。2018年,只有23 %的私募获得了正回报,而同期81 %的私募超过了上海和深圳300家。

   根据格昌研究中心发布的“2018年中国私募阳光私募基金高峰名单”,大河投资公司是最大的赢家,其股票基金平均收益为94.2018年为5 %。17 %,远远高于第恒耀娱乐平台二进化资产8。45 %,第三九章资产8。31 %。

   “为了取得好的结果,在每个阶段都应该选择好的股票。此外,如果我们能够团结一致,我们不需要减少头寸,我们可以等待更大的现金点。”私募股权高管表示。

   管理期货战略成为最大赢家

   根据私募网的数据,2018年管理期货的表现最为突出,管理期货策略的指数回报率为4.77 %。

   2018年,托管期货战略产品的最高利润达到181英镑。54 %,来自宏凯投资。接下来是婺源资产公司的122名员工。74 %,62 %来自Waying投资公司。40 %。

   广州一家私募股权基金的主席也在《21世纪商业先驱报》上告诉记者:“我们在2018年的表现仍然不错。这两种主要产品在全国同类产品中名列前茅。“。股票定量对冲FOF回报率为18 %,期货CTA FOF回报率为37 %。”

   北京定量投资管理公司副总经理张文。公司告诉记者,从2018年6月到10月,他的公司将陆续发布五种定量战略产品。截至2018年底,所有产品都取得了正回报,旗舰产品的收益为10 %,最大的提款额为2.4 %。

   张文表示,2018年管理期货战略产品的表现相对较好,主要是由于金融市场动荡和波动加剧。当股票市场出现风险时,CTA策略可以充分发挥其多重波动的优势,这也是CTA产品被称为“危机阿尔法”的原因。与此同时,期货市场不同于股票市场,加上近年来基金经理不断优化产品策略,CTA策略同时具有很高的灵活性和稳定性。

   “从CTA战略2018年的利润来看,有两个主要来源。一种是主观策略,押注苹果、PTA和黑色等几个品种的总体趋势,以获得更高的回报。 另一个是精心设计的真实定量CTA策略,无论是套利策略还是后续策略,该策略在2018年实现了正回报,并一如既往保持稳定。”张文说道。

   关于2018年管理恒耀娱乐登录期货战略产品的良好表现,一位华南私募股权总经理表示:“期货市场相对较小,现在大约有2000亿英镑。每年,都有一些性能良好的产品,仅在2018年,大宗商品就出现了良好的增长。这种逻辑促使性能在一段时间内急剧上升。这些在这段时间里做了正确事情的机构都表现良好。"

   “量化战略在2019年仍将表现良好,特别是随着股指期货交易的进一步自由化以及更多商品和期权的上市,这将为相关战略注入新的活力。”张文说道。